华源凯马股份有限公司2008 年半年度报告

目 录






一、重要提示............................................................... 2


二、公司基本情况........................................................... 2

三、股本变动及股东情况..................................................... 3

四、董事、监事和高级管理人员............................................... 5

五、董事会报告............................................................. 5

六、重要事项............................................................... 7

七、财务会计报告（未经审计）.............................................. 12

八、备查文件目录.......................................................... 64



1



一、重要提示
(一)本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何
虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连
带责任。

(二)全体董事出席董事会会议。

(三)公司半年度财务报告未经审计。

(四)本公司不存在大股东占用资金情况。

(五)公司董事长傅伟民先生、总经理李颜章先生、主管会计工作负责人王婉君女士及会计机
构负责人（会计主管人员）陈瑶琴女士声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。

二、公司基本情况
(一)公司基本情况简介
1、 公司法定中文名称：华源凯马股份有限公司
公司法定中文名称缩写：华源凯马
公司英文名称：KAMA CO.,LTD.
公司英文名称缩写：KAMA
公司B 股上市交易所：上海证券交易所
公司B 股简称：*ST 凯马B
公司B 股代码：900953
2、 公司注册地址：上海市浦东新区商城路660 号
公司办公地址：上海市中山北路 1958 号华源世界广场 10 楼
邮政编码：200063
公司国际互联网网址：http://www.kama.com.cn
公司电子信箱：km@kama.com.cn
3、 公司法定代表人：傅伟民
4、 公司董事会秘书：童文军
电话：021-62034925
传真：021-62030851
E-mail：twj@kama.com.cn
联系地址：上海市中山北路 1958 号华源世界广场 10 楼
公司证券事务代表：周丽
电话：021-62036446
传真：021-62030851
E-mail：zhouli@kama.com.cn
联系地址：上海市中山北路 1958 号华源世界广场 10 楼
5、 公司信息披露报纸名称：《中国证券报》、《上海证券报》、香港《文汇报》
登载公司半年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点：公司总经理办公室
6、 公司其他基本情况：
由于公司2006 年、2007 年连续两年亏损，根据上海证券交易所《股票上市规则》的有
关规定，本公司股票于2008 年 5 月5 日起实行退市风险警示，简称变更为“*ST 凯马B”。

2



(二)主要财务数据和指标：
1、主要会计数据和财务指标
单位:元 币种:人民币

本报告期末比上年度期末
本报告期末 上年度期末
增减（％）

总资产 2,360,757,018.66 2,328,844,414.40 1.37

所有者权益（或股东权益） 552,337,986.76 545,308,811.70 1.29

每股净资产(元) 0.86 0.85 1.18

报告期 本报告期比上年同期
上年同期
（1－6 月） 增减（％）

营业利润 24,106,926.30 15,125,713.84 59.38

利润总额 27,271,579.73 16,096,312.50 69.4

净利润 6,963,934.08 3,035,256.61 129.4

扣除非经常性损益后的净利
4,083,123.22 1,641,384.14 148.8
润

基本每股收益(元) 0.0109 0.0047 131.9

扣除非经常性损益后的基本
0.0064 0.0026 146.2
每股收益(元)

稀释每股收益(元) 0.0109 0.0047 131.9

净资产收益率(%) 1.26 0.41 增加0.85 个百分点

经营活动产生的现金流量净
38,857,845.82 24,538,876.34 58.35
额

每股经营活动产生的现金流
0.06 0.04 50
量净额

2、非经常性损益项目和金额：
单位:元 币种:人民币

非经常性损益项目 年初至报告期期末金额

非流动资产处置损益 358,550.84

计入当期损益的政府补助，但与公司业务密切相关，按照国家统
1,984,959.28
一标准定额或定量享受的政府补助除外

除上述各项之外的其他营业外收支净额 537,300.74

合计 2,880,810.86



三、股本变动及股东情况
(一)股份变动情况表
报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。

(二)股东情况
1、股东数量和持股情况
单位：股

3

报告期末股东总数 38,993 户

前十名股东持股情况

持股
报告期内 股份 持有非流通 质押或冻结的
股东名称 股东性质 比例 持股总数
增减 类别 股数量 股份数量
(%)

中国恒天集团
国有法人 16.98 108,647,810 108,647,810 未流通 108,647,810 无
公司

南昌工业控股
国有法人 10.00 64,000,000 未流通 64,000,000 无
集团有限公司

中国华源集团
国有法人 7.24 46,371,741 未流通 46,371,741 冻结 46,371,741
有限公司

山东莱动内燃
国有法人 5.76 36,861,602 未流通 36,861,602 无
机有限公司

常柴股份有限
国有法人 5.49 35,117,105 未流通 35,117,105 无
公司

山东拖拉机厂 国有法人 4.89 31,278,112 未流通 31,278,112 冻结 31,278,112

寿光市资产经
国有法人 3.39 21,705,332 未流通 21,705,332 无
营公司

境内自然
李天虹 2.52 16,152,190 未流通 16,152,190 无
人

北京华隆科创
境内非国
投资管理有限 0.78 5,005,783 -10,000,000 未流通 5,005,783 质押 5,000,000
有法人
公司

湖州金牛纺织
境内非国
印染实业有限 0.56 3,569,104 未流通 3,569,104 无
有法人
公司

前十名流通股股东持股情况

股东名称 持有流通股数量 股份种类

姜丽萍 674,100 境内上市外资股

SHENYIN WANGUO NOMINEES (H.K.) LTD. 609,000 境内上市外资股

秦永春 594,200 境内上市外资股

严根才 583,230 境内上市外资股

ABN AMRO BANK NV 426,900 境内上市外资股

杜平 426,100 境内上市外资股

方庆平 415,100 境内上市外资股

LIM CHINA MASTER FUND SPC

LIMITED-CHINA INDEX SEGREGATED 394,100 境内上市外资股

PORTFOLIO

黄克超 370,800 境内上市外资股

熊文旭 367,400 境内上市外资股

2008 年 4 月 1 日下午，上海东方国际商品拍卖有限公司公开拍卖了本公司原控股股东
上海华源投资发展（集团）有限公司持有的本公司全部股份共计 108,647,810 股（占总股本
的16.98%），中国恒天集团公司以每股 1.64 元获得了上述股份，成为第一大股东。

4



2、控股股东及实际控制人变更情况
新控股股东名称: 中国恒天集团公司
新实际控制人名称: 国务院国资委
控股股东发生变更的日期: 2008 年4 月 1 日
披露控股股东发生变更相关信息的指定报纸: 《中国证券报》、《上海证券报》、香港《文
汇报》
披露控股股东发生变更相关信息的日期: 2008 年4 月2 日
中国恒天集团公司于2008 年 4 月 1 日下午，通过司法拍卖获得了本公司16.98%股份，
成为第一大股东，并于2008 年 5 月完成产权过户手续。

四、董事、监事和高级管理人员
(一)董事、监事和高级管理人员持股变动
报告期内公司董事、监事、高级管理人员持股未发生变化。

(二)新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况

公司第三届董事会、监事会已于2008 年 5 月 16 日任期届满。根据《中华人民共和国公

司法》、《中华人民共和国证券法》等有关规定和《华源凯马股份有限公司章程》，公司对董

事会、监事会进行了换届选举。董事李寒松、张鸣因任期届满，不再担任公司董事；监事程

正浩、滕海川因任期届满，不再担任公司监事。

经2008 年 6 月27 日召开的公司2007 年度股东大会审议通过，选举傅伟民、李颜章、

李晓红、葛彬林、张健行、王柏松、梅均、张银杰、蔡建民为公司第四届董事会董事，其中

李晓红、蔡建民为新董事；选举陆云良、吴坤荣、杜谦益为股东监事，与高程、沈福明两名

职工监事共同组成公司第四届监事会，其中陆云良、杜谦益为新监事。

五、董事会报告

(一)报告期内整体经营情况的讨论与分析

2008 年受国家从紧货币政策、节能减排、原材料等要素成本涨价等因素影响，公司生

产经营出现了材料涨价快，配套采购难；市场需求大，产能保证难；资金缺口多，生产组织

难；产品成本高，增产增效难等新情况和新问题。华源集团债务重组没有突破性进展，公司

仍然面临着巨大的资金紧缺压力。

面对严峻的外部环境，公司管理团队在新的大股东—中国恒天集团公司及其它股东的大

力支持下，在董事会的领导下，在监事会的指导和帮助下，对生产经营所面临的行业内外形

势进行了深入透彻的分析，紧紧围绕 2008 年经济工作的指导思想，团结带领公司全体干部

员工克服困难，扎实工作，保持了生产经营的正常进行，取得了一定的经营业绩，基本实现

了“时间过半、任务完成过半”的目标，为2008 年实现扭亏保牌的艰巨任务奠定了基础。

2008 年上半年，公司实现营业收入 209398 万元，比上年同期增长 14.49％；实现营业

利润2411 万元，比上年同期增长 59.38％；实现净利润696 万元，比上年同期增长 129.4%。

(二)公司主营业务及其经营状况

1、主营业务分行业、分产品情况表

5



单位:元 币种:人民币

营业收 营业成

毛利 入比上 本比上

毛利率比上年同期
分行业或分产品 营业收入 营业成本 率 年同期 年同期
增减（%）
(%) 增减 增减

（％） （％）

分产品

内燃机 774,252,239.91 704,721,145.07 8.98 29.63 33.60 减少2.7 个百分点

载货汽车 1,089,329,706.34 1,030,413,721.75 5.41 23.40 25.82 减少 1.82 个百分点

贸易 154,598,504.30 150,346,677.20 2.75 -45.25 -45.58 增加 0.6 个百分点

机床工程机械 77,204,756.10 61,668,491.22 20.12 -23.34 -18.17 减少 5.05 个百分点

小计 2,095,385,206.65 1,947,150,035.24

公司内各业务分
63,490,843.01 63,490,843.01
部相互抵销

合计 2,031,894,363.64 1,883,659,192.23 7.30 13.78 16.22 减少 1.94 个百分点

2、主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币

地区 营业收入 营业收入比上年增减（％）

山东 1,684,667,974.75 22.98

黑龙江 14,021,908.87 53.01

江苏 132,916,317.15 63.32

江西 109,180,501.58 -9.24

上海 154,598,504.30 -45.25

小计 2,095,385,206.65 12.47

公司内各业务分部相互抵销 63,490,843.01

合计 2,031,894,363.64 13.78

3、参股公司经营情况（适用投资收益占净利润 10％以上的情况）
单位:元 币种:人民币

参股公司贡献的 占上市公司净利润
公司名称 经营范围 净利润
投资收益 的比重(%)

无锡生命科技发展 房地产开发与经营
-6,622,805.99 -1,655,701.50 23.78
股份有限公司 等

报告期内,本公司持股 25%的公司无锡生命科技发展股份有限公司亏损 662.3 万元，主
要原因是该公司已基本停止经营，报告期实现营业收入 180.3 万元，毛利为 10.6 万元，期间
费用为686.4 万元，毛利无法消化期间费用。

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4、利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析
报告期内，本公司持股25%的参股公司无锡生命科技发展股份有限公司亏损662.3 万元，
比去年同期减亏2357.5 万元，由此本公司比去年减少投资损失 589 万元。

(三)公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。

2、非募集资金项目情况
报告期内，公司无非募集资金投资项目。

六、重要事项

(一)公司治理的情况

报告期内，公司按照《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》和中国证监

会有关法律法规规章的要求，不断完善法人治理结构，规范公司运作，公司治理的实际情况

基本符合中国证监会发布的《上市公司治理准则》等规范性文件的要求。

报告期内，公司根据上海证监局的要求，进行了控股股东及其关联方资金占用的自查，

并对公司治理专项活动的整改进展情况进行了自查。

报告期内，公司董事会审议通过了《2007 年内部控制自我评估报告》，制定了《审计委

员会年报工作规程》、《独立董事年报工作制度》和《应对突发事件管理办法暨应急预案》。

(二)报告期实施的利润分配方案执行情况

公司在报告期内不实施分配。

(三)重大诉讼仲裁事项

1. 本公司在2007 年度报告中披露了盐城市宇王机械有限公司诉无锡华源行星动力有限

公司涉及本公司一案，涉案标的为 1196704.97 元。宇王公司于2005 年2 月上诉至江苏省高

级人民法院。由于无锡市惠山区人民法院于2006 年 1 月 10 日受理了无锡华源行星动力有限

公司破产一案，江苏高院裁定该案中止诉讼。2008 年 4 月，无锡华源行星动力有限公司破

产案终结，江苏高院于 6 月 18 日再次开庭审理此案，未做出裁决，宣布另择期开庭再审。

2. 本公司在2007 年度报告中披露了常州新区兴源物资有限公司诉无锡华源行星动力有

限公司买卖合同纠纷涉及本公司一案，涉案标的为 1055151.72 元。2004 年 8 月常州新区兴

源物资有限公司再次诉至江苏无锡市中级人民法院，2005 年 1 月无锡中院因本案须以另一

案的审理结果为依据为由，裁定该案件中止诉讼。本报告期内该案诉讼无进展。

3. 本公司在2007 年报中披露了为山东华源山拖有限公司担保借款诉讼案，此项贷款本

金为2150 万元，本公司对此债务承担连带清偿责任。本公司于2006 年 10 月代为清偿了华

源山拖公司所欠中国建设银行〔股吧 行情〕兖州支行 500 万元款项及诉讼费用 556265 元。截至 2006 年

12 月31 日，尚有本金995 万元及欠息 100 余万元未支付。由于华源山拖公司经营不善，山

东省济宁市中级人民法院于2007 年 5 月31 日宣告华源山拖公司进入破产还债程序。本公司

已经向华源山拖公司破产清算组申报优先抵押债权17136949.79 元。本公司将积极处理华源

7



山拖公司提供反抵押的部分设备厂房，以免除本公司的担保

责任及相关债务。目前华源山拖

公司破产程序尚未结束，本报告期内该案诉讼无进展。

4. 本公司在2007 年度报告中披露了为南昌凯马柴油机有限公司借款担保诉讼案，该项

贷款本金为 3980 万元，本公司对此债务承担连带清偿责任。南昌市东湖区人民法院已经根

据中国工商银行〔股吧 行情〕昌北支行的强制执行申请，冻结了本公司的部分银行帐号。本报告期内该案

诉讼无进展。

5. 本公司在 2007 年度报告中披露了公司控股 73.53%的华源集团地毯有限公司与交通

银行上海市西支行的贷款合同纠纷案，该项贷款本金为 559.9 万元。2008 年2 月经上海市静

安区人民法院审理，判令华源地毯公司偿还贷款本金及利息等相关费用。在本报告期内，由

于调解未果，2008 年 5 月法院下达了强制执行书，要求华源地毯公司履行还款义务。现华

源地毯公司正与银行沟通处理，法院暂未采取强制措施。

(四)资产交易事项
本报告期公司无收购及出售资产、吸收合并事项。

（五）重大关联交易
1、与日常经营相关的关联交易
购买商品、接受劳务以及其他流出的重大关联交易
单位:元 币种:人民币

关联交 占同类交 关联交 关联交易
关联交易 关联交易 关联交易 市场
关联方名称 易定价 易金额的 易结算 对公司利
内容 价格 金额 价格
原则 比例(%) 方式 润的影响

山东莱动内燃 租赁厂房 货币
协议 908,601.10 908,601.10
机有限公司 与设备 支付

本公司向参股股东山东莱动内燃机有限公司租赁厂房与设备。

2、非经营性关联债权债务往来
单位:万元

向关联方提供资金 关联方向上市公司提供资金
关联方 关联关系
发生额 余额 发生额 余额

南昌工业控股集
参股股东 23.6
团有限公司

合计 23.6

南昌工业控股集团有限公司为本公司第二大股东，持有本公司 10%股份。

(六)托管情况
2007 年 4 月，本公司将控股子公司南昌凯马柴油机有限公司经营管理权托管给南昌扬
动机械管理有限公司，并签署了《企业委托经营协议》。本报告期，根据协议规定，公司与
南昌扬动机械管理有限公司解除了2007 年4 月签署的对南昌凯马柴油机有限公司的托管经营。

(七)承包情况
本报告期公司无承包事项。

8



(八)租赁情况
山东莱动内燃机有限公司将设备与厂房租赁给山东华源莱动内燃机有限公司，该资产涉
及的金额为 908,601.10 元，租赁的期限为2008 年 1 月 1 日至2008 年 12 月31 日，该事项已
刊登于2008 年 6 月6 日的《上海证券报》、《中国证券报》和香港《文汇报》。

(九)担保情况

单位:元 币种:人民币

公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）

发生日期 是否
是否为关
担保对象名称 （协议签 担保金额 担保类型 担保期 履行
联方担保
署日） 完毕

2003 年 12 月 29
山东华源山拖有 2003 年 12 连带责任
9,950,000 日~2004 年 12 月 否 否
限公司 月29 日 担保
29 日

报告期内担保发生额合计 0

报告期末担保余额合计（A ） 9,950,000

公司对控股子公司的担保情况

报告期内对控股子公司担保发生额合计 5,000,000

报告期末对控股子公司担保余额合计（B ） 86,800,000

公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）

担保总额（A+B ） 96,750,000

担保总额占公司净资产的比例 17.52

其中：

为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） 0

直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保金额（D ） 9,950,000

担保总额超过净资产 50％部分的金额（E） 0

上述三项担保金额合计（C+D+E）

9,950,000

2003 年 12 月29 日，本公司为山东华源山拖有限公司2150 万元的贷款提供担保，该公
司将相应资产抵押给本公司用于反担保，担保期限为2003 年 12 月29 日至2004 年 12 月29
日，到报告期末，尚有逾期贷款995 万元。

(十)委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。

(十一)承诺事项履行情况
报告期内或持续到报告期内，公司或持股 5%以上股东没有承诺事项。

(十二)聘任、解聘会计师事务所情况
报告期内，公司聘任立信会计师事务所有限公司为审计机构，进行了2007 年度审计。
报告期内，经公司第三届董事会第二十二次董事会和 2007 年度股东大会审议通过，公
司续聘立信会计师事务所有限公司为审计机构，负责公司2008 年度审计工作。

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(十三)上市公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人处罚及整改情况
报告期内公司及其董事、监事、高级管理人员、公司控股股东未受到中国证监会的稽查、
行政处罚、通报批评及上海证券交易所的公开谴责。公司亦未接到公司股东、实际控制人受
到处罚及整改的通知。

(十四)其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明
其他重大事项的说明：报告期内，公司经董事会和股东大会审议通过，名称变更为恒天
凯马股份有限公司，目前正在办理工商变更手续。

(十五)信息披露索引

刊载的互联网网站及
事项 刊载的报刊名称及版面 刊载日期
检索路径
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控股股东股权冻结 《上海证券报》第16 版、 2008 年 1 月 12 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A18 版
《中国证券报》第C003 版、
2007 年度业绩预亏公告 《上海证券报》第15 版、 2008 年 1 月 19 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A10 版
《中国证券报》第C003 版、
公司股东股权继续冻结公
《上海证券报》第15 版、 2008 年 1 月 19 日 http://www.sse.com.cn
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香港《文汇报》第A10 版
《中国证券报》第C040 版、
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香港《文汇报》第B3 版
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公司停牌公告 《上海证券报》第D51 版、 2008 年4 月 1 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A30 版
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公司提示性公告 《上海证券报》第D5 版、 2008 年4 月2 日 http://www.sse.com.cn
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延期披露年报的公告 《上海证券报》第D37 版、 2008 年4 月3 日 http://www.sse.com.cn
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延期披露年报的公告 《上海证券报》第D64 版、 2008 年4 月23 日 http://www.sse.com.cn
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07 年报延期披露 《上海证券报》第D86 版、 2008 年4 月25 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第B13 版
《中国证券报》第D117 版、
公司董事会决议公告 《上海证券报》第D143 版、 2008 年4 月30 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A20 版
《中国证券报》第D117 版、
公司董事会决议公告 《上海证券报》第D143 版、 2008 年4 月30 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第20 版
《中国证券报》第D117 版、
公司监事会决议公告 《上海证券报》第D143 版、 2008 年4 月30 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A20 版
《中国证券报》第D117 版、
独立董事意见 《上海证券报》第D143 版、 2008 年4 月30 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A20 版
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独立董事意见 《上海证券报》第D143 版、 2008 年4 月30 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A20 版

10



《中国证券报》第D117 版、
B 股股票交易实行退市风
《上海证券报》第D143 版、 2008 年4 月30 日 http://www.sse.com.cn
险警示公告
香港《文汇报》第A20 版
《中国证券报》第C12 版、
公司股价异常波动公告 《上海证券报》第D10 版、 2008 年 5 月8 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A36 版
《中国证券报》第B03 版、
恒天产权过户公告
《上海证券报》第D15 版、 2008 年 5 月28 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第B6 版
《中国证券报》第D006 版、
第二大股东更名公告 《上海证券报》第D18 版、 2008 年6 月3 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第A22 版
《中国证券报》第D014 版、
公司董事会决议公告 《上海证券报》第D12 版、 2008 年6 月6 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第B12 版
《中国证券报》第c011 版、
公司监事会决议公告 《上海证券报》第16 版、 2008 年6 月6 日 http:/

/www.sse.com.cn
香港《文汇报》第B12 版
《中国证券报》第c011 版、
公司独立董事意见公告 《上海证券报》第16 版、 2008 年6 月6 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第B12 版
《中国证券报》第c011 版、
公司召开2007 年度股东大
《上海证券报》第16 版、 2008 年6 月6 日 http://www.sse.com.cn
会的公告
香港《文汇报》第B12 版
《中国证券报》第c011 版、
公司日常关联交易公告 《上海证券报》第16 版、 2008 年6 月6 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第B12 版
《中国证券报》第D006 版、
公司关于2007 年度股东大
《上海证券报》第D11 版、 2008 年6 月 19 日 http://www.sse.com.cn
会的补充公告
香港《文汇报》第B11 版
《中国证券报》第C003 版、
公司2007 年度股东大会决
《上海证券报》第29 版、 2008 年6 月28 日 http://www.sse.com.cn
议公告
香港《文汇报》第C2 版
《中国证券报》第C003 版、
董事会决议公告 《上海证券报》第29 版、 2008 年6 月28 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第C2 版
《中国证券报》第C003 版、
监事会决议公告 《上海证券报》第29 版、 2008 年6 月28 日 http://www.sse.com.cn
香港《文汇报》第C2 版



11



七、财务会计报告（未经审计）
(一)财务报表
合并资产负债表
编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币
报告截止日:2008 年6 月30 日

项目 附注 期末余额 年初余额

流动资产：

货币资金 109,903,968.75 141,137,753.76

结算备付金

拆出资金

交易性金融资产

应收票据 55,454,409.66 242,010,632.98

应收账款 302,255,676.73 200,111,743.06

预付款项 108,594,024.44 68,249,105.72

应收保费

应收分保账款

应收分保合同准备金

应收利息

应收股利 2,576,707.14

其他应收款 54,886,918.27 57,088,305.72

买入返售金融资产

存货 560,550,009.78 439,443,686.62

一年内到期的非流动资产

其他流动资产

流动资产合计 1,191,645,007.63 1,150,617,935.00

非流动资产：

发放贷款及垫款

可供出售金融资产

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 43,081,762.31 65,378,709.80

投资性房地产

固定资产 830,368,218.90 813,885,980.34

在建工程 46,782,011.88 49,705,860.48

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产 214,327,505.20 215,133,944.50

开发支出 22,715,452.33 24,618,635.16

商誉

12



长期待摊费用 178,230.23

递延所得税资产 8,973,206.47 6,582,828.93

其他非流动资产 2,685,623.71 2,920,520.19

非流动资产合计 1,169,112,011.03 1,178,226,479.40

资产总计 2,360,757,018.66 2,328,844,414.40

流动负债：

短期借款 593,424,408.00 615,599,000.00

向中央银行借款

吸收存款及同业存放

拆入资金

交易性金融负债

应付票据 13,767,379.00

应付账款 592,243,152.55 595,599,722.54

预收款项 162,412,713.09 158,453,232.13

卖出回购金融资产款

应付手续费及佣金

应付职工薪酬 65,931,700.71 72,751,771.24

应交税费 -4,296,522.03 10,766,908.02

应付利息

26,374,050.82 19,558,824.50

应付股利 48,533.76 48,533.76

其他应付款 240,191,701.23 225,658,123.19

应付分保账款

保险合同准备金

代理买卖证券款

代理承销证券款

一年内到期的非流动负债

其他流动负债

流动负债合计 1,690,097,117.13 1,698,436,115.38

非流动负债：

长期借款 26,770,000.00 26,770,000.00

应付债券

长期应付款

专项应付款

预计负债

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计 26,770,000.00 26,770,000.00

负债合计 1,716,867,117.13 1,725,206,115.38

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本） 640,000,000.00 640,000,000.00

资本公积 490,148,578.74 490,148,578.74

减：库存股

13



盈余公积

一般风险准备

未分配利润 -576,522,860.52 -583,486,794.60

外币报表折算差额 -1,287,731.46 -1,352,972.44

归属于母公司所有者权益合计 552,337,986.76 545,308,811.70

少数股东权益 91,551,914.77 58,329,487.32

所有者权益合计 643,889,901.53 603,638,299.02

负债和所有者总计 2,360,757,018.66 2,328,844,414.40

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

14



母公司资产负债表
编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币
报告截止日:2008 年06 月30 日

项目 附注 期末余额 年初余额

流动资产：

货币资金 218,288.62 28,249,410.69

交易性金融资产

应收票据 0 1,000,000.00

应收账款

预付款项

应收利息

应收股利 2,576,707.14

其他应收款 218,986,670.13 181,243,029.29

存货

一年内到期的非流动资产

其他流动资产

流动资产合计 219,204,958.75 213,069,147.12

非流动资产：

可供出售金融资产

持有至到期投资

长期应收款

长期股权投资 839,959,240.26 849,666,278.43

投资性房地产

固定资产 24,510,311.08 33,711,800.61

在建工程 17,389,862.18 17,568,109.98

工程物资

固定资产清理

生产性生物资产

油气资产

无形资产

开发支出

商誉

长期待摊费用

递延所得税资产

其他非流动资产

非流动资产合计 881,859,413.52 900,946,189.02

资产总计 1,101,064,372.27 1,114,015,336.14

流动负债：

短期借款 363,050,000.00 363,050,000.00

交易性金融负债

应付票据

15



应付账款

预收款项

应付职工薪酬 324,475.00 5,342,433.90

应交税费 -71,700.94 119,322.9

应付利息 24,159,957.83 17,358,824.50

应付股利

其他应付款 63,243,589.75 66,379,487.91

一年内到期的非流动负债

其他流动负债

流动负债合计 450,706,321.64 452,250,069.21

非流动负债：

长期借款

应付债券

长期应付款

专项应付款

预计负债

递延所得税负债

其他非流动负债

非流动负债合计

负债合计 450,706,321.64 452,250,069.21

所有者权益（或股东权益）：

实收资本（或股本） 640,000,000.00 640,000,000.00

资本公积 492,283,198.42 492,283,198.42

减：库存股

盈余公积

未分配利润 -481,925,147.79 -470,517,931.49

所有者权益（或股东权益）合计 650,358,050.63 661,765,266.93

负债和所有者（或股东权益）合计 1,101,064,372.27 1,114,015,336.14

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

16



合并利润表
编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期金额 上期金额

一、营业总收入 2,093,982,206.48 1,828,920,693.32

其中：营业收入 2,093,982,206.48 1,828,920,693.32

利息收入

已赚保费

手续费及佣金收入

二、营业总成本 2,068,500,745.94 1,806,751,897.54

其中：营业成本 1,930,891,898.94 1,645,486,968.66

利息支出

手续费及佣金支出

退保金

赔付支出净额

提取保险合同准备金净额

保单红利支出

分保费用

营业税金及附加 1,701,591.46 2,131,834.12

销售费用 61,423,453.94 72,013,392.20

管理费用 57,273,412.01 67,258,699.35

财务费用 17,210,389.59 19,861,003.21

资产减值损失

加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）

投资收益（损失以“－”号填列） -1,374,534.24 -7,043,081.94

其中：对联营企业和合营企业的投资收益

汇兑收益（损失以“-”号填列）

三、营业利润（亏损以“－”号填列） 24,106,926.30 15,125,713.84

加：营业外收入 3,720,451.84 1,756,507.82

减：营业外支出 555,798.41 785,909.16

其中：非流动资产处置净损失

四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 27,271,579.73 16,096,312.5

减：所得税费用 12,878,681.89 8,603,430.07

五、净利润（净亏损以“－”号填列） 14,392,897.84 7,492,882.43

归属于母公司所有者的净利润 6,963,934.08 3,035,256.61

少数股东损益 7,428,963.76 4,457,625.82

六、每股收益：

（一）基本每股收益（元/股） 0.0109 0.0047

（二）稀释每股收益（元/股） 0.0109 0.0047

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

17



母公司利润表
编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期金额 上期金额

一、营业收入

减：营业成本

营业税金及附加

销售费用

管理费用 1,456,197.47 8,926,876.23

财务费用 9,462,148.60 10,968,326.68

资产减值损失

加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）

投资收益（损失以“－”号填列） -1,707,227.55 -7,043,081.94

其中：对联营企业和合营企业的投资收益

二、营业利润（亏损以“－”号填列） -12,625,573.62 -26,938,284.85

加：营业外收入 1,318,357.32 52,443.57

减：营业外支出 100,000.00 731.17

其中：非流动资产处置净损失

三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） -11,407,216.30 -26,886,572.45

减：所得税费用

四、净利润（净亏损以“－”号填列） -11,407,216.30 -26,886,572.45

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

18



合并现金流量表
编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期金额 上期金额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金 1,996,225,602.65 1,784,519,177.46

客户存款和同业存放款项净增加额

向中央银行借款净增加额

向其他金融机构拆入资金净增加额

收到原保险合同保费取得的现金

收到再保险业务现金净额

保户储金及投资款净增加额

处置交易性金融资产净增加额

收取利息、手续费及佣金的现金

拆入资金净增加额

回购业务资金净增加额

收到的税费返还 15,407,819.31 22,83

4,515.83

收到其他与经营活动有关的现金 21,367,366.59 2,757,397.57

经营活动现金流入小计 2,033,000,788.55 1,810,111,090.86

购买商品、接受劳务支付的现金 1,758,561,352.33 1,578,061,016.96

客户贷款及垫款净增加额

存放中央银行和同业款项净增加额

支付原保险合同赔付款项的现金

支付利息、手续费及佣金的现金

支付保单红利的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 129,861,886.24 107,785,129.99

支付的各项税费 48,306,818.79 37,142,026.07

支付其他与经营活动有关的现金 57,412,885.37 62,584,041.50

经营活动现金流出小计 1,994,142,942.73 1,785,572,214.52

经营活动产生的现金流量净额 38,857,845.82 24,538,876.34

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 15,633,259.80

取得投资收益收到的现金 9,007,056.76

处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金
1,060,030.37 4,261,525.00
净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金 47,631,296.55

投资活动现金流入小计 57,698,383.68 19,894,784.80

购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 44,203,649.54 32,004,258.13

投资支付的现金 800,000.00

质押贷款净增加额

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

19



支付其他与投资活动有关的现金 30,848,772.29

投资活动现金流出小计 44,203,649.54 63,653,030.42

投资活动产生的现金流量净额 13,494,734.14 -43,758,245.62

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金 1,170,000.00

其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金

取得借款收到的现金 46,475,441.00 188,200,000.00

发行债券收到的现金

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 47,645,441.00 188,200,000.00

偿还债务支付的现金 68,097,441.00 194,400,000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现金 35,132,659.58 13,466,439.92

其中：子公司支付给少数股东的股利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 103,230,100.58 207,866,439.92

筹资活动产生的现金流量净额 -55,584,659.58 -19,666,439.92

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 -1,705.39 -1,363.15

五、现金及现金等价物净增加额 -3,233,785.01 -38,887,172.35

加：期初现金及现金等价物余额 113,137,753.76 161,050,438.98

六、期末现金及现金等价物余额 109,903,968.75 122,163,266.63

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

母公司现金流量表
编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币

项目 附注 本期金额 上期金额

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金

收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金 75,187,492.82 28,864,369.84

经营活动现金流入小计 75,187,492.82 28,864,369.84

购买商品、接受劳务支付的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 7,842,967.70 8,018,135.96

支付的各项税费 2,025,968.26 1,143,750.71

支付其他与经营活动有关的现金 69,972,012.39 34,030,628.10

经营活动现金流出小计 79,840,948.35 43,192,514.77

经营活动产生的现金流量净额 -4,653,455.53 -14,328,144.93

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资收到的现金 15,203,079.47

取得投资收益收到的现金 8,915,056.76

处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净 522,230.37 4,200,000.00

20



额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 9,437,287.13 19,403,079.47

购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金

5,967.00 87,619.45

投资支付的现金

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

支付其他与投资活动有关的现金 1,104,965.20

投资活动现金流出小计 5,967.00 1,192,584.65

投资活动产生的现金流量净额 9,431,320.13 18,210,494.82

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金

取得借款收到的现金 140,000,000.00

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 140,000,000.00

偿还债务支付的现金 140,000,000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现金 4,808,986.67 4,322,990.70

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 4,808,986.67 144,322,990.70

筹资活动产生的现金流量净额 -4,808,986.67 -4,322,990.70

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额 -31,122.07 -440,640.81

加：期初现金及现金等价物余额 249,410.69 695,989.42

六、期末现金及现金等价物余额 218,288.62 255,348.61

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

21



合并所有者权益变动表

编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币

本期金额

归属于母公司所有者权益

一
减
盈 般
项目 ：
实收资本(或股 余 风 少数股东权益 所有者权益合计
资本公积 库 未分配利润 其他
本) 公 险
存
积 准
股
备

一、上年年末余额 640,000,000.00 490,148,578.74 -583,486,794.60 -1,352,972.44 58,329,487.32 603,638,299.02

加：会计政策变更

前期差错更正

二、本年年初余额 640,000,000.00 490,148,578.74 -583,486,794.60 -1,352,972.44 58,329,487.32 603,638,299.02

三、本期增减变动金额
6,963,934.08 65,240.98 33,222,427.45 40,251,602.51
（减少以“－”号填列）

（一）净利润 6,963,934.08 7,428,963.76 14,392,897.84

（二）直接计入所有者权
65,240.98 25,793,463.69 25,858,704.67
益的利得和损失

1．可供出售金融资产公

允价值变动净额

2．权益法下被投资单位

其他所有者权益变动的 25,793,463.69 25,793,463.69

影响

3．与计入所有者权益项

目相关的所得税影响

4．其他 65,240.98 65,240.98

上述（一）和（二）小计 6,963,934.08 65,240.98 33,222,427.45 40,251,602.51

（三）所有者投入和减少

资本

1．所有者投入资本

2．股份支付计入所有者

权益的金额

3．其他

（四）利润分配

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）

的分配

4．其他

（五）所有者权益内部结

22



转

1．资本公积转增资本（或

股本）

2．盈余公积转增资本（或

股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

四、本期期末余额 640,000,000.00 490,148,578.74 -576,522,860.52 -1,287,731.46 91,551,914.77 643,889,901.53

单位:元 币种:人民币

上年同期金额

归属于母公司所有者权益

一

减： 般
项目 所有者权益合
实收资本(或股 库 风 少数股东权益
资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 计
本) 存 险

股 准

备

一、上年年末余额 640,000,000 518,498,033.81 53,132,060.17 -452,579,168.89 -1,077,875.69 77,414,564.13 835,387,613.53

加：会计政策变更 -19,903,555.12 708,994.54 -19,194,560.58

前期差错更正

二、本年年初余额 640,000,000.00 518,498,033.81 53,132,060.17 -472,482,724.01 -1,077,875.69 78,123,558.67 816,193,052.95

三、本期增减变动

金额（减少以“－” -41,118,015.47 44,153,272.08 -272,955.92 21,927,995.71 24,690,296.40

号填列）

（一）净利润 3,035,256.61 4,457,625.82 7,492,882.43

（二）直接计入所

有者权益的利得和 -272,955.92 17,470,369.89 17,197,413.97

损失

1．可供出售金融资

产公允价值变动净

额

2．权益法下被投资

单位其他所有者权

益变动的影响

3．与计入所有者权

益项目相关的所得

税影响

4．其他 -272,955.92 17,470,369.89 17,197,413.97

上述（一）和（二）
3,035,256.61 -272,955.92 21,927,995.71 24,690,296.40
小计

（三）所有者投入

23



和减少资本

1．所有者投入资本

2．股份支付计入所

有者权益的金额

3．其他

（四）利润分配 717,268.94 -717,268.94 0

1．提取盈余公积 717,268.94 -717,268.94 0

2．提取一般风险准

备

3．对所有者（或股

东）的分配

4．其他

（五）所有者权益
-41,835,284.41 41,835,284.41 0
内部结转

1．资本公积转增资

本（或股本）

2．盈余公积转增资

本（或股本）

3．盈余公积弥补亏
-33,645,588.28 33,645,588.28 0
损

4．其他 -8,189,696.13 8,189,696.13 0

四、本期期末余额 640,000,000.00 518,498,033.81 12,014,044.70 -428,329,451.93 -1,350,831.61 100,051,554.38 840,883,349.35

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

母公司所有者权益变动表

编制单位:华源凯马股份有限公司
单位:元 币种:人民币

本期金额

盈
减：
项目 余

实收资本(或股本) 资本公积 库存 未分配利润 所有者权益合计
公
股
积

一、上年年末余额 640,000,000.00 492,283,198.42 -470,517,931.49 661,765,266.93

加：会计政策变更

前期差错更正

二、本年年初余额 640,000,000.00 492,283,198.42 -470,517,931.49 661,765,266.93

三、本期增减变动金额
-11,407,216.30 -11,407,216.30
（减少以“－”号填列）

（一）净利润 -11,407,216.30 -11,407,216.30

（二）直接计入所有者权

益的利得和损失

24



1．可供出售金融资产公

允价值变动净额

2 ．权益法下被投资单位

其他所有者权益变动的

影响

3．与计入所有者权益项

目相关的所得税影响

4．其他

上述（一）和（二）小计 -11,407,216.30 -11,407,216.30

（三）所有者投入和减少

资本

1．所有者投入资本

2 ．股份支付计入所有者

权益的金额

3．其他

（四）利润分配

1．提取盈余公积

2 ．对所有者（或股东）

的分配

3．其他

（五）所有者权益内部结

转

1．资本公积转增资本（或

股本）

2．盈余公积转增资本（或

股本）

3．盈余公积弥补亏损

4．其他

四、本期期末余额 640,000,000.00 492,283,198.42 -481,925,147.79 650,358,050.63

单位:元 币种:人民币

上年同期金额

减：
项目 实收资本(或股
资本公积 库存 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
本)
股

一、上年年末余额 640,000,000 518,498,033.81 33,645,588.28 -432,165,075.64 759,978,546.45

加：会计政策变更 -21,766,380.61 -21,766,380.61

前期差错更正

二、本年年初余额 640,000,000.00 518,498,033.81 33,645,588.28 -453,931,456.25 738,212,165.84

三、本期增减变动金额
-33,645,588.28 6,759,015.83 -26,886,572.45
（减少以“－”号填列）

（一）净利润 -26,886,572.45 -26,886,572.45

25



（二）直接计入所有者

权益的利得和损失

1．可供出售金融资产公

允价值变动净额

2．权益法下被投资单位

其他所有者权益变动的

影响

3．与计入所有者权益项

目相关的所得税影响

4．其他

上述（一）和（二）小
-26,886,572.45 -26,886,572.45
计

（三）所有者投入和减

少资本

1．所有者投入资本

2．股份支付计入所有者

权益的金额

3．其他

（四）利润分配

1．提取盈余公积

2．对所有者（或股东）

的分配

3．其他

（五）所有者权益内部
-33,645,588.28 33,645,588.28 0
结转

1．资本公积转增资本

（或股本）

2 ．盈余公积转增资本

（或股本）

3．盈余公积弥补亏损 -33,645,588.28 33,645,588.28 0

4．其他

四、本期期末余额 640,000,000.00 518,498,033.81 -447,172,440.42 711,325,593.39

法定代表人: 傅伟民 主管会计工作负责人:王婉君 会计机构负责人:陈瑶琴

26



公司概况
华源凯马股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）系经上海市浦东新区管理委
员会 1998 年2 月 19 日沪浦管（1998）14 号文批准设立。1998 年 5 月 18 日经中国证券监督
管理委员会以证监国字（1998）8 号文批准同意发行境内上市外资股。公司于 1998 年 6 月
19 日取得国家工商行政管理局颁发的注册号为企股沪总字第025012 号企业法人营业执照，
并于 1998 年6 月24 日在上海证券交易所上市，公司经营范围为内燃机、农用运输车、拖拉
机整机及其零部件的研究开发、生产、技术咨询、销售自产产品及下属子公司的产品，并提
供售后服务；投资举办符合国家产业政策的项目（具体项目另行报批）。公司主要产品为载
货汽车与内燃机、工程机械与机床。

(二) 公司主要会计政策、会计估计和前期差错：
1、会计准则和会计制度：
执行企业会计准则、《企业财务通则》及其有关的补充规定。

2、财务报表的编制基础：
公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照《企业会计准则—基本准则》
和其他各项会计准则的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。

3、会计年度：
本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至12 月31 日止。

4、记账本位币：
本公司的记账本位币为人民币。

5、计量属性：

公司在对会计报表项目进行计量时，一般采用历史成本，如所确定的会计要素金额能够
取得并可靠计量则对个别会计要素采用重置成本、可变现净值、现值、公允价值计量。本期
报表项目的计量属性未发生变化。

6、现金及现金等价物的确定标准：
在编制现金流量表时，将同时具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性强、易
于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。

7、外币业务核算方法：
外币业务采用交易发生日的即期汇率作为折算汇率折合成人民币记账
以公允价值
外币货币性项目余额按资产负债表日即期汇率折合成人民币金额进行调整，
计量的外币非货币性项目按公允价值确定日的即期汇率折合成人民币金额进行调整。

8、金融资产和金融负债的核算方法：
（1）金融资产和金融负债的分类
管理层按照取得金融资产和承担金融负债的目的，将其划分为：以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融资产或金融负债，包括交易性金融资产或金融负债；持有至到期投资；
应收款项；可供出售金融资产；其他金融负债等。
（2 ）金融资产和金融负债的确认和计量方法
1 ）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（金融负债）

27



取得时以公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券
利息）作为初始确认金额，相关的交易费用计入当期损益。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益，期末将公允价值变动计入当期损
益。
处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变
动损益。
2 ）应收款项
公司对外销售商品或提供劳务形成的应收债权，以及公司持有的其他企业的不包括在活
跃市场上有报价的债务工具的债权，包括应收账款、应收票据、预付账款、其他应收款、长
期应收款等，以向购货方应收的合同或协议价款作为初始确认金额；具有融资性质的，按其
现值进行初始确认。
收回或处置时，将取得的价款与该应收款项账面价值之间的差额计入当期损益。
3 ）其他金融负债
按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。采用摊余成本进行后续计量。
（3）金融资产转移的确认依据和计量方法
公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入
方，则终止确认该金融资产；如保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则不终
止确认该金融资产。
在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原
则。公司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
1 ）所转移金融资产的账面价值；
2 ）因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转移
的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确
认部分和未终止确认部分（在此种情况下，所保留的服务资产应当视同未终止确认金融资产
的一部分）之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损
益：
a、终止确认部分的账面价值；
b、终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止
确认部分的金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项金融
负债。
（4 ）金融资产和金融负债公允价值的确定方法
公司采用公允价值计量的金融资产和金融负债全部直接参考活跃市场中的报价。
（5）金融资产的减值准备
1 ）可供出售金融资产的减值准备：
期末如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素
后，预期这种下降趋势属于非暂时性的，就认定其已发生减值，将原直接计入所有者权益的
公允价值下降形成的累计损失一并转出，确认减值损失。
2 ）持有至到期投资的减值准备：
持有至到期投资减值损失的计量比照应收款项减值损失计量方法处理。

9、应收款项坏账准备的确认标准、计提方法：
(1) 单项金额重大的应收款项坏账准备的确认标准、计提方法：

28



应收款项总额 8%以上的款项。
期末对于单项金额重大的应收款项（包括应收账款、应收票据、预付账款、其他应收款、
长期应收款等）单独进行减值测试。如有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流
量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备。

(2) 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大的应收款项坏账准备的确
定依据、计提方法：
信用风险特征组合的确定依据：对于期末单项金额非重大的应收款项，采用与经单独测
试后未减值的应收款项一起按账龄作为类似信用风险特征划分为若干组合，再按这些应收款
项组合在期末余额的一定比例（可以单独进行减值测试）计算确定减值损失，计提坏账准备。
坏账的核算方法：公司的坏账核算采用备抵法，期末公司对应收款项（包括应收账款和
其他应收款）按余额百分比法计提坏账准备。
除已单独计提减值准备的应收款项外，公司根据以前年度与之相同或相类似的、具有应
收款项按账龄段划分的类似信用风险特征组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定以下
坏账准备计提的比例.

10、存货核算方法：
（1）存货的分类存货分类为：
原材料及主要材料、周转材料、在产品、产成品。
（2 ）发出存货的计价方法存货计价：
材料采用计划成本核算，实际成本与计划成本的差额计入材料成本差异，月末按分类
材料成本差异率计算发出材料应分摊的差异，将发出材料的计划成本调整为实际成本；产成
品采用实际成本核算，按月一次加权平均结转销售成本；周转材料领用时按一次性摊销法摊
销。
（3）存货的盘存制度
采用永续盘存制。
（4 ）存货跌价准备的计提方法
期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准
备。
产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过程中，
以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；需要经
过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估
计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；为执行销售
合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算，若持有存货的数量
多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。
期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存
货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终
用途或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。
以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货
跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。

11、投资性房地产的核算方法：
投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产，包括已出租的
土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物。

29



公司对现有投资性房地产采用成本模式计量。对按照成本模式计量的投资性房地产－出
租用资产采用与同类固定资产相同的折旧政策，出租用土地使用权按与无形资产相同的摊销
政策；对存在减值迹象的，估计其可收回金额，可收回金额低于其账面价值的，确认相应的
减值损失。

12、固定资产计价和折旧方法及减值准备的计提方法：
(1) 固定资产计价和折旧方法：
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年，
单位价值较高的有形资产。
固定资产以取得时的实际成本入账，并从其达到预定可使用状态的次月起，采用直线法
(年限平均法)提取折旧。
各类固定资产的估计残值率、折旧年限和年折旧率如下：

类别 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）

房屋及建筑物 20-40 5 4.75-2.38

机器设备 10-15 5 9.5-6.33

运输设备 10 5 9.5

其他设备 5-30 5 19-3.17

(2) 固定资产确认条件
固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有，并且使用年限超过一年的
有形资产。固定资产在同时满足下列条件时予以确认：
与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；
该固定资产的成本能够可靠地计量。
(3）固定资产的分类
固定资产分类为：房屋及建筑物、机器设备、运输设备、其他设备。
(4）固定资产的初始计量
固定资产取得时按照实际成本进行初始计量。
外购固定资产的成本，以购买价款、相关税费、使固定资产达到预定可使用状态前所发
生的可归属于该项资产的运输费、装卸费、安装费和专业人员服务费等确定。
购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产以
购买价款的现值为基础确定。
自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构
成。

13、在建工程核算方法：
（1）在建工程类别
在建工程以立项项目分类核算。
（2 ）在建工程结转为固定资产的标准和时点
在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资产

的入账价值。所建造的固定资产在建工程已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算的，
自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转
入固定资产，并按本公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按
实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。

30



14、无形资产核算方法：
一般按取得时的实际成本入账；
外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用
途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性
质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。

15、长期待摊费用的摊销方法及摊销年限：
长期待摊费用在受益期内平均摊销，
其中：预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限平均摊销。
经营租赁方式租入的固定资产改良支出，按剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中
较短的期限平均摊销。

16、除存货、投资性房地产及金融资产外，其他主要类别资产的资产减值准备确定方法：
（1）长期股权投资
成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，其减
值损失是根据其账面价值与按类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现
值之间的差额进行确定。
其他长期股权投资，如果可收回金额的计量结果表明，该长期股权投资的可收回金额低
于其账面价值的，将差额确认为减值损失。
长期股权投资减值损失一经确认，不再转回。
（2 ）固定资产、在建工程、无形资产、商誉等长期非金融资产
对于固定资产、在建工程、无形资产等长期非金融资产，公司在每期末判断相关资产是
否存在可能发生减值的迹象。
因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年
都进行减值测试。
资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据资产的公允价值减去处置费
用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
当资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的
金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。
资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使该资
产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。
固定资产、在建工程、无形资产等长期非金融资产资产减值损失一经确认，在以后会计
期间不再转回。
有迹象表明一项资产可能发生减值的，企业以单项资产为基础估计其可收回金额。企业
难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收
回金额。

17、资产组产生的主要现金流入独立于其他资产或资产组的现金流入的依据及资产减值的依
据：
资产组的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。
资产组的可收回金额按该资产组的公允价值减去处置费用后的净额与其预计未来现金
流量的现值两者之间较高者确定。在合并财务报表中反映的商誉，不包括子公司归属于少数
股东权益的商誉。但对相关的资产组进行减值测试时，将归属于少数股东权益的商誉包括在
内，调整资产组的账面价值，然后根据调整后的资产组账面价值与其可收回金额进行比较。

31



如上述资产组发生减值的，该损失按比例扣除少数股东权益份额后，确认归属于母公司的商
誉减值损失。资产组一经认定，通常不进行调整，有确凿证据表明资产组确要调整的除外。

18、长期股权投资的核算方法：
（1）初始计量
1）企业合并形成的长期股权投资
同一控制下的企业合并：公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式以及以发行
权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长
期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付合并对价之间的差额，调整
资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并发生的各项直接相关费用，包括为进
行合并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用等，于发生时计入当期损益。
非同一控制下的企业合并：公司在购买日按照《企业会计准则第 20 号——企业合并》
确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。
2 ）其他方式取得的长期股权投资
以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。
以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资
成本。
投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值（扣除已宣告但尚未发放
的现金股利或利润）作为初始投资成本，但合同或协议约定价值不公允的除外。
在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的
前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始投
资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资
产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成
本。
通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。
（2 ）被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
按照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经
营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在，则视为与其他方对被投资单位实施共同控
制；对一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共
同控制这些政策的制定，则视为投资企业能够对被投资单位施加重大影响。
（3）后续计量及收益确认
公司能够对被投资单位施加重大影响或共同控制的，初始投资成本大于投资时应享有被
投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投
资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。
公司对子公司的长期股权投资，采用成本法核算，编制合并财务报表时按照权益法进行
调整。
对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能
可靠计量的长期股权投资，采用成本法核算。
对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
成本法下公司确认投资收益，仅限于被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配
额，所获得的利润或现金股利超过上述数额的部分作为初始投资成本的收回。
权益法下在公司确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：首先，
冲减长期股权投资的账面价值。其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的，以其他实质
上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目

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等的账面价值。最后，经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按
预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。
被投资单位以后期间实现盈利的，公司在扣除未确认的亏损分担额后，按与上述相反的
顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其他实质上构成对被投资单位净投资的长
期权益及长期股权投资的账面价值，同时确认投资收益。
被投资单位除净损益以外所有者权益其他变动的处理：对于被投资单位除净损益以外所
有者权益的其他变动，在持股比例不变的情况下，公司按照持股比例计算应享有或承担的部
分，调整长期股权投资的账面价值，同时增加或减少资本公积（其他资本公积）。

19、借款费用资本化的核算方法：
专门借款的利息费用（扣除尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或者进行暂时
性投资取得的投资收益）及其辅助费用在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定
可使用或者可销售状态前，予以资本化。
根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资
本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计
算确定。
借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金
额，调整每期利息金额。

20、收入确认原则：
（1）销售商品
公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相联
系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关
的经济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销
售收入实现。
（2 ）提供劳务
在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务
收入。提供劳务交易的完工进度，依据已完工作的测量确定。
按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议
价款不公允的除外。资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累
计已确认提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入；同时，按照提供劳务估计总成本
乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。
在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
1 ）已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供
劳务收入，并按相同金额结转劳务成本。
2 ）已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，
不确认提供劳务收入。
（3）让渡资产使用权
与交易相关的经济利益很可能流入企业，收入的金额能够可靠地计量时。分别下列情况
确定让渡资产使用权收入金额：
1 ）利息收入金额，按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定。
2 ）使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。

21、确认递延所得税资产的依据：
公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时

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性差异产生的递延所得税资产。

22、合并报表合并范围发生变更的理由：
经无锡华源凯马发动机有限公司股东会审议通过，本公司已向该公司派出半数以上董
事，同时拥有半数以上表决权,从2008 年 1 月起纳入合并范围。

23、主要会计政策、会计估计和核算方法的变更以及重大会计差错更正及其影响
(1) 会计政策变更
无。

(2) 会计估计变更

无。

(3) 会计差错更正
无。

(三)税项：
1、主要税种及税率

税种 计税依据 税率

按销项税额扣除当年允许抵扣
增值税 13%与 17%
的进项税额后的差额

营业税 营业额 5%

应纳营业税额、增值税额和消费
城建税 5%-7%
税额

企业所得税 应纳税所得额 15%-25%

2、优惠税负及批文
公司注册地在上海浦东新区，执行 15％所得税率。

(四)企业合并及合并财务报表
1、公司所控制的境内外重要子公司的情况

子公司
子公司全称 注册地 业务性质 注册资本 经营范围
类型

WORLDBEST KAMA MACHINERY 全资子
墨西哥 制造 5 万比索 农业机械等
MEXICO,S.A.DEC.V.S.A.DEC.V 公司

控股子
山东凯马汽车制造有限公司 山东寿光 制造 289,000,000.00 载货汽车等
公司

控股子
山东凯马铸造有限公司